🧑🌾 DeFi Yield Farming Getirilerini Hesaplama: Detaylı Rehber
DeFi (Merkeziyetsiz Finans) dünyasında
Yield Farming, kripto varlıklarınızı kullanarak pasif gelir elde etmenin popüler bir yoludur. Ancak, getirileri doğru bir şekilde hesaplamak, başarılı bir
Yield Farming stratejisi için kritik öneme sahiptir. Bu rehberde,
DeFi Yield Farming getirilerini hesaplama yöntemlerini detaylı bir şekilde inceleyeceğiz.
💰 APR (Annual Percentage Rate) ve APY (Annual Percentage Yield) Nedir?
APR ve
APY,
Yield Farming getirilerini değerlendirirken karşınıza çıkacak temel kavramlardır. İkisi de yıllık getiri oranını ifade eder, ancak hesaplama yöntemleri farklıdır.
*
APR (Yıllık Yüzde Oranı): Basit faiz oranını temsil eder. Yani, elde ettiğiniz getiri, anaparanız üzerinden hesaplanır ve bileşik faiz etkisi içermez.
*
APY (Yıllık Yüzde Getirisi): Bileşik faizi de hesaba katar. Bileşik faiz, kazandığınız faizin de tekrar faiz getirisine dahil edilmesiyle elde edilen getiridir. Bu nedenle,
APY genellikle
APR'den daha yüksek olur.
🧮 APR ve APY Hesaplama Formülleri
*
APR Hesaplama:
\[
APR = \frac{Dönemlik \ Getiri}{Anapara} \times Dönem \ Sayısı
\]
*
APY Hesaplama:
\[
APY = \left(1 + \frac{Dönemlik \ Getiri}{Anapara}\right)^{Dönem \ Sayısı} - 1
\]
Örneğin, bir platformda %1
günlük getiri sunuluyorsa:
*
APR: $%1 \times 365 = %365$
*
APY: $\left(1 + 0.01\right)^{365} - 1 \approx %3678$
Görüldüğü gibi, bileşik faiz etkisiyle
APY çok daha yüksek bir getiri potansiyeli sunar.
✍️ Geçici Kayıp (Impermanent Loss) Etkisini Anlamak
Yield Farming yaparken, özellikle likidite havuzlarına katıldığınızda,
geçici kayıp (
Impermanent Loss) riskiyle karşı karşıya kalırsınız.
Geçici kayıp, likidite havuzuna yatırdığınız token'ların oranının, piyasa fiyatlarındaki değişiklikler nedeniyle değişmesi sonucu ortaya çıkar.
*
Geçici Kayıp Nasıl Hesaplanır?
Geçici kayıp, kesin bir formülle hesaplanamaz, çünkü piyasa fiyatlarındaki dalgalanmalara bağlıdır. Ancak, likidite havuzuna yatırdığınız token'ların değerindeki değişimi takip ederek ve piyasa fiyatlarını izleyerek yaklaşık bir fikir edinebilirsiniz.
📊 Getiri Hesaplamasında Dikkat Edilmesi Gerekenler
*
Platform Ücretleri: Birçok
DeFi platformu, işlem ücretleri veya performans ücretleri alır. Bu ücretler, net getirilerinizi önemli ölçüde etkileyebilir.
*
Gaz Ücretleri: Ethereum gibi ağlarda, işlem yapmak için ödenen gaz ücretleri de getirilerinizi azaltabilir. Özellikle küçük miktarlarda işlem yapıyorsanız, gaz ücretleri önemli bir maliyet olabilir.
*
Token Fiyatındaki Değişiklikler: Yield Farming yaparken kazandığınız token'ların değeri zamanla değişebilir. Getirilerinizi hesaplarken, token fiyatındaki olası değişiklikleri de göz önünde bulundurmanız önemlidir.
*
Risk Değerlendirmesi: Her
DeFi platformu ve
Yield Farming stratejisi farklı riskler içerir. Akıllı sözleşme hataları, platformun güvenilirliği ve likidite riskleri gibi faktörleri değerlendirmeniz önemlidir.
🔑 Pratik Örneklerle Getiri Hesaplama
Diyelim ki, bir
DeFi platformunda
ETH/DAI likidite havuzuna 1
ETH ve karşılığında 2000
DAI yatırdınız. Platform, yıllık %20
APR sunuyor.
*
Yıllık Getiri: 1
ETH + 2000
DAI değerinin %20'si.
*
Günlük Getiri: Yıllık getirinin 365'e bölünmesiyle elde edilir.
*
Geçici Kayıp: ETH fiyatı yükselirse,
geçici kayıp yaşayabilirsiniz. Örneğin,
ETH fiyatı iki katına çıkarsa, yaklaşık %5.72 oranında
geçici kayıp yaşarsınız.
Bu örnekte,
APR'yi hesaplamak kolay olsa da,
geçici kayıp ve token fiyatındaki değişikliklerin getirilerinizi nasıl etkileyeceğini anlamak için sürekli takip yapmanız gerekmektedir.
- 🍎 Platform Seçimi: Güvenilir ve şeffaf platformları tercih edin.
- ⚙️ Ücretleri Kontrol Edin: İşlem ve gaz ücretlerini dikkate alın.
- 🔒 Riskleri Değerlendirin: Akıllı sözleşme risklerini ve likidite risklerini analiz edin.
- 📈 Piyasayı Takip Edin: Token fiyatlarındaki değişiklikleri ve geçici kayıp etkisini izleyin.
DeFi Yield Farming getirilerini hesaplamak, karmaşık bir süreç olabilir. Ancak, yukarıdaki bilgileri ve formülleri kullanarak, daha bilinçli kararlar verebilir ve potansiyel getirilerinizi maksimize edebilirsiniz. Unutmayın, her yatırım risk içerir ve
DeFi dünyası da istisna değildir.
